अपनी ख़रीद, निकासी, डिविडेंड और आज की होल्डिंग वैल्यू से म्यूचुअल फ़ंड का असली सालाना रिटर्न निकालें। किसी मानी हुई वृद्धि दर पर नहीं।
मेरा रिटर्न फ़ंड के विज्ञापित रिटर्न से अलग क्यों है?
फ़ंड बताता है कि उसकी यूनिट ने क्या किया। आपको मिलता है कि आपकी टाइमिंग ने क्या किया। आपने गिरावट से पहले ज़्यादा डाला और बढ़त से पहले कम डाला हो तो आपका रिटर्न फ़ंड से कम होगा, भले ही फ़ंड वही हो।
दो रिटर्न दिखने का क्या मतलब है?
इसका मतलब है कि आपके नक़द प्रवाहों का एक से ज़्यादा गणितीय उत्तर है। पैसा अंदर-बाहर-अंदर जैसा घूमे तो समीकरण एक से ज़्यादा मूल स्वीकार कर सकता है। दोनों आँकड़े उन्हीं प्रवाहों पर पूरी तरह खरे उतरते हैं, और कोई एक दूसरे से ज़्यादा सही नहीं है। ऐसे में होल्डिंग को पूर्ण लाभ से परखना ज़्यादा समझदारी है।
SIP कैसे भरूँ?
हर किस्त की एक पंक्ति, तारीख़ और ऋणात्मक रकम के साथ। बहुत लंबी SIP में लोग पुराने हिस्से को कुछ बड़ी प्रविष्टियों में जोड़कर लिखते हैं और हाल की किस्तें ठीक-ठीक भरते हैं। इतना काफ़ी होता है।
डिविडेंड कहाँ लिखूँ?
जिस तारीख़ को मिला, उसी दिन धनात्मक रकम के रूप में। वह पैसा फ़ंड से निकलकर आपके पास आया है, इसलिए वह रिटर्न का हिस्सा है, भले ही NAV उतना ही घटा हो। अगर आपने उसे दोबारा निवेश कर दिया था, तो उसी तारीख़ पर एक बार धनात्मक और एक बार ऋणात्मक लिख दीजिए, या फिर दोनों को छोड़ ही दीजिए।
आज की वैल्यू में क्या भरूँ?
जो यूनिट अब भी पकड़े हुए हैं, उनका ताज़ा NAV से गुणा। पूरी तरह निकल चुके हों तो शून्य भरें और आख़िरी निकासी को नक़द प्रवाह में लिखें। अभी पकड़ी हुई होल्डिंग छोड़ देंगे तो जवाब बेकार हो जाएगा।
क्या यही संख्या टैक्स रिटर्न के लिए काम आएगी?
नहीं। यह प्रदर्शन मापने की संख्या है, टैक्स की नहीं। पूंजीगत लाभ लॉट-दर-लॉट और पहले ख़रीदी पहले बेची के नियम से निकलता है। छोटी और लंबी होल्डिंग अवधि पर दरें अलग होती हैं, और डिविडेंड की पढ़त भी अलग है। फाइलिंग के लिए पूंजीगत लाभ वाला पन्ना इस्तेमाल करें।