वह जमा रकम निकालिए जो बिना आगे कुछ जोड़े अपने आप रिटायरमेंट कॉर्पस बन जाए। कोस्ट फायर, पूरी आर्थिक स्वतंत्रता से कई साल पहले आ सकता है।
कोस्ट फायर क्या है?
यह वह जमा रकम है जो आगे कोई बचत जोड़े बिना अपने आप रिटायरमेंट कॉर्पस बन जाए। उसके बाद रिटायरमेंट के लिए बचत करना बंद किया जा सकता है, भले ही जीवन चलाने के लिए काम अब भी करना पड़े।
यह आर्थिक स्वतंत्रता वाले पन्ने से कैसे अलग है?
वह पन्ना पूछता है कि काम कब छोड़ सकते हैं। यह पूछता है कि रिटायरमेंट के लिए बचत कब रोक सकते हैं। दूसरा सवाल कहीं पहले आ जाता है। ऊपर के उदाहरण में वित्तीय आज़ादी अठारह साल से भी दूर है, जबकि कोस्ट फायर छह-सात साल में छुआ जा सकता है। ये दो अलग फ़ैसले हैं और इनका गणित भी अलग है।
क्या इसे पार करते ही निवेश सचमुच रोक सकता हूँ?
गणित के हिसाब से हाँ, अगर रिटर्न अनुमान जैसा रहे और ख़र्च महँगाई से ऊपर न भागे। व्यवहार में लोग अक्सर निवेश जारी रखते हैं, क्योंकि रेखा जल्दी पार करना ज़्यादा सुरक्षित रिटायरमेंट नहीं, जल्दी रिटायरमेंट ख़रीदता है। असली फ़ायदा यह जानना है कि दबाव हट चुका है, इसलिए कुछ महीने का ब्रेक या कम तनख़्वाह वाला काम मजबूरी नहीं, चुनाव बन जाता है।
बरिस्ता फायर क्या होता है?
ऐसी स्थिति जहाँ रिटायरमेंट कॉर्पस अपने आप बन रहा हो और आपको सिर्फ़ उतनी आय कमानी हो जितनी आज के ख़र्च के लिए चाहिए। कोस्ट फायर का व्यावहारिक मतलब यही है: जब रिटायरमेंट का कॉर्पस अपने आप बनता रहे, तब आपको सिर्फ़ उतना कमाना है जितना आप ख़र्च करते हैं। इस पन्ने पर दिखा आँकड़ा ठीक वही सीमा है जहाँ से यह मुमकिन होता है।
रिटर्न बदलने से यह संख्या इतनी क्यों हिलती है?
क्योंकि पूरा लक्ष्य कई साल पीछे लाकर आज की रकम में बदला जा रहा होता है। 18 साल तक 11% पर लक्ष्य 6.5 गुना से बँटता है, और 9% पर 4.7 गुना से। यही वजह है कि लगभग ₹39 लाख का फ़र्क़ पड़ सकता है। कोस्ट फायर व्यक्तिगत वित्त की सबसे रिटर्न-संवेदनशील संख्याओं में है।
क्या 4% नियम भारत में सुरक्षित है?
ऐसा साबित करने वाला भारतीय दीर्घकालीन प्रमाण नहीं है। यह संख्या अमेरिकी आँकड़ों, अमेरिकी महँगाई और तीस साल की रिटायरमेंट पर बनी थी। बहुत से भारतीय योजनाकार 3% से 3.5% की दर मानते हैं, और जल्दी रिटायर होने पर अवधि चालीस या पचास साल की भी हो सकती है।